واصل زوج اليورو/الدولار الأمريكي تراجعه يوم الأربعاء، وهي عملية مستمرة منذ أسبوعين، لكن نشاط المتداولين ظل محدودًا. سنلقي نظرة أقرب على هذه الحالة أدناه. إن التماسك دون مستوى فيبوناتشي 38.2% عند 1.1686 يسمح بتوقع استمرار التراجع نحو مستوى الدعم عند 1.1645–1.1648. الإغلاق فوق 1.1686 اليوم سيسمح للمتداولين بتوقع ارتداد طفيف نحو مستوى التصحيح 23.6% عند 1.1731.

يظل هيكل الموجة على الرسم البياني الساعي بسيطًا. لم تتمكن الموجة الصاعدة المكتملة مؤخرًا من تجاوز قمة الموجة السابقة، بينما كسرت الموجة الهابطة الجديدة القاع السابق. وبالتالي، تحول الاتجاه إلى هبوطي. في رأيي، من غير المرجح أن يكون الانخفاض طويل الأمد، ولكن الآن يتطلب كسر الاتجاه الهبوطي قبل توقع ارتفاع جديد في اليورو. بناءً على هيكل الرسم البياني الحالي، سيحدث مثل هذا الكسر فوق منطقة المقاومة عند 1.1795–1.1802 أو بعد موجتين صاعدتين متتاليتين.

يوم الأربعاء، كان لدى المتداولين العديد من المحفزات المعلوماتية للمشاركة النشطة في السوق. ومع ذلك، وبشكل مفاجئ، تم تجاهل جميع البيانات الاقتصادية تقريبًا. بدأ الأمر بتقرير التضخم في منطقة اليورو، الذي أثار بعض المخاوف. كانت هذه المخاوف تتعلق بالإجراءات المستقبلية للسياسة النقدية للبنك المركزي الأوروبي. أظهر التضخم الألماني تباطؤًا حادًا في ديسمبر، وتوقع العديد من المتداولين تباطؤًا كبيرًا في تضخم منطقة اليورو أيضًا. لو حدث ذلك، لكانت احتمالية تشديد السياسة النقدية للبنك المركزي الأوروبي في عام 2026 قد انخفضت إلى ما يقرب من الصفر. علاوة على ذلك، فإن انخفاض التضخم إلى ما دون هدف البنك المركزي كان يعني أن احتمال خفض سعر الفائدة كان أعلى من احتمال رفعه. على الرغم من أن مؤشر أسعار المستهلك لم ينخفض إلى ما دون 2%، إلا أن خطر تباطؤ التضخم لا يزال قائمًا. تباطأ نمو الأسعار في أوروبا للشهر الثالث على التوالي، على الرغم من أنه على المدى المتوسط ظل قريبًا من 2% لمدة حوالي 10 أشهر.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، ارتد الزوج من مستوى الدعم عند 1.1649–1.1680 وانعكس لصالح اليورو. وبالتالي، قد تستمر عملية النمو نحو مستوى التصحيح 0.0% عند 1.1829. إن التماسك دون مستوى الدعم 1.1649–1.1680 سيزيد من فرص استمرار الانخفاض نحو مستوى فيبوناتشي التالي عند 38.2% – 1.1538. لا توجد تباينات ناشئة على أي مؤشر اليوم.

تقرير التزامات المتداولين (COT):

خلال الأسبوع الأخير من التقارير، قام المشاركون المحترفون في السوق بفتح 16,177 مركز شراء و1,189 مركز بيع. لا يزال الشعور بين مجموعة "غير التجارية" متفائلاً بفضل دونالد ترامب وسياساته ويستمر في التعزيز بمرور الوقت. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون الآن 293,000، بينما تصل مراكز البيع إلى 133,000. وهذا يمثل ميزة تزيد عن الضعف لصالح المشترين.

لثلاثة وثلاثين أسبوعًا متتاليًا، قلل اللاعبون الكبار من مراكز البيع وزادوا من مراكز الشراء. ثم جاء "الإغلاق الحكومي"، والآن نرى نفس الصورة مرة أخرى: يواصل المتداولون المحترفون بناء مراكز الشراء. تظل سياسات دونالد ترامب العامل الأكثر أهمية للمتداولين، حيث تولد العديد من القضايا التي من المحتمل أن يكون لها عواقب طويلة الأمد وهيكلية على الاقتصاد الأمريكي - على سبيل المثال، تدهور سوق العمل. كما يخشى المتداولون فقدان استقلالية الاحتياطي الفيدرالي في عام 2026 بسبب ضغوط ترامب وفي ظل التوقعات باستقالة جيروم باول في مايو.

جدول الأخبار للولايات المتحدة ومنطقة اليورو:

• منطقة اليورو – معدل البطالة (10:00 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة – طلبات إعانة البطالة الأولية (13:30 بالتوقيت العالمي)

في 8 يناير، يحتوي التقويم الاقتصادي على مدخلين فقط، لا يعتبر أي منهما مهمًا بشكل خاص. قد يكون تأثير الخلفية الإخبارية على معنويات السوق يوم الخميس ضعيفًا للغاية أو غائبًا تمامًا.

توقعات ونصائح التداول لزوج اليورو/الدولار الأمريكي:

كان من الممكن بيع الزوج بعد الارتداد من مستوى 1.1731 على الرسم البياني الساعي، مع هدف عند 1.1686. تم الوصول إلى هذا الهدف. اليوم، يمكن الحفاظ على مراكز البيع مع أهداف عند 1.1645–1.1648 و1.1607–1.1612. قد تنشأ فرص الشراء بعد الارتداد من واحدة أو كلتا منطقتي الهدف على الرسم البياني الساعي، مع أهداف عند 1.1686 و1.1731.

شبكات فيبوناتشي مرسومة من 1.1492–1.1805 على الرسم البياني الساعي ومن 1.1066–1.1829 على الرسم البياني لأربع ساعات.