Le dollar américain s’est nettement apprécié dans le contexte de l’escalade du conflit géopolitique. Les marchés ont réagi avec nervosité aux dépêches faisant état du début des bombardements en Iran par les États‑Unis et Israël. La possibilité d’une intervention de l’Allemagne et de la France n’est pas non plus exclue. Cette escalade géopolitique a provoqué un net repli de la monnaie européenne et de la livre sterling, toutes deux sous pression sur fond de montée des incertitudes et des inquiétudes concernant la stabilité régionale. En quête de valeurs refuges, les traders se replient massivement sur le dollar américain, ce qui entraîne un renforcement notable de celui‑ci. La volatilité sur le marché des changes reflète l’anxiété croissante des intervenants. Dans un tel contexte, les actifs traditionnels considérés comme sûrs, tels que le dollar américain, suscitent un intérêt accru. Les traders tendent à réduire les investissements les plus risqués et à transférer leurs actifs vers des instruments jugés plus fiables, ce qui est précisément observé actuellement.

Un autre événement majeur de la journée sera le discours de la présidente de la BCE, Christine Lagarde. De telles interventions publiques suscitent systématiquement un intérêt élevé, car elles donnent souvent des indices sur les futures orientations de la politique monétaire. Nous pourrions entendre des commentaires de Christine Lagarde concernant les frappes aériennes en Iran.

En ce qui concerne la livre, une attention particulière doit être accordée à la publication de l’indice PMI pour le secteur manufacturier du Royaume‑Uni. Cet indicateur, qui reflète l’état de l’un des secteurs clés de l’économie, fournira des informations sur la dynamique actuelle de la production industrielle, le volume des nouvelles commandes et les perspectives à venir. Par ailleurs, les données de l’indice Nationwide des prix de l’immobilier seront publiées. Cet indicateur figure parmi les premiers baromètres du marché immobilier britannique ; il reflète l’évolution des prix des logements et, par conséquent, la confiance des consommateurs et leur pouvoir d’achat. Des données sur le nombre de demandes de prêts hypothécaires approuvées doivent également être publiées au cours de la première moitié de la journée. Cette statistique joue un rôle clé dans l’évaluation de l’activité sur le marché immobilier, car elle est directement liée aux volumes de crédit, à l’accessibilité au logement et au niveau général de confiance des acheteurs potentiels. Des chiffres faibles ne feraient qu’accentuer la pression sur la paire GBP/USD.

Si les données sont conformes aux attentes des économistes, il est préférable de s’orienter vers une stratégie de Mean Reversion. Si les données se révèlent nettement supérieures ou inférieures aux prévisions des économistes, il est recommandé d’utiliser une stratégie de Momentum.

Stratégie Momentum (sur cassure) :

Pour la paire EUR/USD

• Des positions longues sur cassure du niveau de 1,1795 peuvent entraîner une hausse de l’euro vers les niveaux de 1,1824 et 1,1848 ;
• Des positions courtes sur cassure du niveau de 1,1769 peuvent entraîner un repli de l’euro vers les niveaux de 1,1745 et 1,1719 ;

Pour la paire GBP/USD

• Des positions longues sur cassure du niveau de 1,3453 peuvent entraîner une hausse de la livre vers les niveaux de 1,3488 et 1,3521 ;
• Des positions courtes sur cassure du niveau de 1,3416 peuvent entraîner une baisse de la livre vers les niveaux de 1,3384 et 1,3361 ;

Pour la paire USD/JPY

• Des positions longues sur cassure du niveau de 156,73 peuvent entraîner une hausse du dollar vers les niveaux de 157,05 et 157,40 ;
• Des positions courtes sur cassure du niveau de 156,33 peuvent entraîner un repli du dollar vers les niveaux de 155,96 et 155,56 ;

Stratégie Mean Reversion (sur retour) :

Pour la paire EUR/USD

• Les positions vendeuses seront privilégiées en cas de faux dépassement au-dessus de 1,1807 suivi d’un retour sous ce niveau ;
• Les positions acheteuses seront privilégiées en cas de faux dépassement sous 1,1763 suivi d’un retour vers ce niveau ;

Pour la paire GBP/USD

• Des positions vendeuses seront recherchées en cas de fausse cassure au-dessus de 1,3470 suivie d’un retour sous ce niveau ;
• Des positions acheteuses seront recherchées en cas de fausse cassure sous 1,3408 suivie d’un retour à ce niveau.

Pour la paire AUD/USD

• Les positions vendeuses seront recherchées après une cassure haussière avortée au-dessus de 0,7110 suivie d’un retour sous ce niveau ;
• Les positions acheteuses seront recherchées après une cassure baissière avortée sous 0,7060 suivie d’un retour vers ce niveau ;

Pour la paire USD/CAD

• Des positions vendeuses seront recherchées en cas de cassure avortée au-dessus de 1,3664 suivie d’un retour sous ce niveau ;
• Des positions acheteuses seront recherchées en cas de cassure avortée sous 1,3634 suivie d’un retour à ce niveau.